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Os mercados de futuros e opções de commodities oferecem muitas oportunidades de lucrar com os movimentos de preços. No entanto, o maior sucesso geralmente é gerado através do uso de estratégias de negociação testadas.
Há uma infinidade de estratégias de negociação de commodities, algumas que passaram por testes rigorosos e outras que foram desenvolvidas por traders individuais ao longo do tempo. Para iniciantes no comércio de commodities, é aconselhável pesquisar o mercado, entender os produtos comerciais básicos e testar algumas das estratégias mais básicas antes de arriscar qualquer capital suado.
Principais conclusões
- A maioria das estratégias de negociação de commodities utiliza análise técnica, médias móveis e outras métricas para decidir quando entrar ou sair de uma posição.
- A negociação em faixa concentra-se na compra quando os preços estão no fundo de uma faixa e na venda quando os preços estão no topo, mas pode ser difícil cronometrar corretamente.
- A negociação de breakout, ou comprar pouco antes de o preço subir e vender pouco antes de cair drasticamente, é melhor para mercados com tendências fortes.
- As estratégias de negociação fundamentais dependem mais dos fundamentos do mercado do que da dinâmica técnica de negociação para tomar decisões sobre compra e venda.
Um bom lugar para começar
Assistir às notícias financeiras e ler boletins informativos sobre commodities para obter as últimas dicas de negociação pode ser um bom lugar para começar. Esses recursos fornecem ao trader informações sobre o ambiente do mercado, bem como dicas e habilidades para ter sucesso na negociação de commodities. Encontrar a plataforma de negociação de mercado certa também é essencial para traders iniciantes de commodities.
Abaixo estão três das estratégias de negociação de commodities mais conhecidas que qualquer trader iniciante pode querer usar. Estas estratégias e, geralmente, muitas outras, dependerão da implantação de análises técnicas que rastreiam movimentos de preços, médias móveis e muitas outras métricas técnicas que podem ser identificadas através da utilização de uma plataforma de gráficos técnicos.
A análise técnica e as métricas técnicas constituem a base para quase todas as estratégias de negociação, pois ajudam a fornecer alertas sobre quando um trader deve entrar ou sair de uma posição. Cada estratégia de negociação terá sua própria metodologia para a incorporação dos indicadores técnicos e da orientação de negociação que fornece.
Tenha em mente que uma estrutura estratégica fornece um tipo específico de orientação e pode ser usada em conjunto com outras estratégias para uma análise de decisão mais completa. A consideração de uma gama completa de fatores muitas vezes gerará alguns dos melhores resultados, embora isso possa criar mais complexidade, de modo que os traders possam optar por se concentrar em apenas um ou dois sinais principais.
Negociação de faixa
A negociação em faixa é uma estratégia usada em todos os tipos de negociação no mercado financeiro. Freqüentemente, será construído em torno das Bandas de Bollinger ou de algum outro gráfico de canal que represente graficamente os níveis de suporte e resistência. Uma estratégia de negociação de faixa envolve comprar no nível de suporte quando os preços estão no fundo de uma faixa e vender no nível de resistência quando os preços estão no topo de uma faixa.
Fundos e topos são fortemente influenciados pela oferta e demanda comercial. Os preços das matérias-primas geralmente aproximam-se do seu pico quando a procura empurra os preços para um novo máximo. Essa alta se estabiliza quando os traders sentem que o preço atingiu o limite, criando a expectativa de uma queda.
Alternativamente, os preços caem para o fundo de uma faixa quando os comerciantes estão vendendo e a oferta está aumentando. Pode ser importante entender o território de sobrevenda ou sobrevenda ao observar a faixa inferior, pois esses termos significam que o preço de mercado de uma commodity está abaixo de seu valor estimado, com probabilidade de ocorrer uma recuperação.
No geral, pode haver vários indicadores a serem utilizados ao observar o território de sobrecompra e sobrevenda. Além de usar gráficos de faixa de canal, muitos traders também utilizam o índice de força relativa, estocástica, impulso e taxa de variação. Estes indicadores podem ser úteis quando é difícil identificar tendências claras.
Uma estratégia de negociação de intervalo pode ser muito bem-sucedida, mas também traz algumas ressalvas. É possível que os mercados permaneçam em território de sobrecompra ou sobrevenda durante longos períodos de tempo, dificultando a determinação de um bom momento para entrada ou saída. Além disso, os níveis de suporte e resistência são apenas estimativas. Ao utilizar a negociação por intervalo, existe sempre o risco de o preço de uma mercadoria poder ultrapassar um nível de suporte ou resistência esperado.
O gráfico abaixo ilustra as faixas de preços do ouro para compra e venda.
Detalhamentos
Uma estratégia de fuga procura capitalizar os movimentos de curto prazo. Um trader que utilize uma estratégia de fuga procurará lucrar comprando pouco antes de o preço de uma commodity subir substancialmente ou vendendo pouco antes de o preço cair substancialmente.
Estratégias de breakout podem ser usadas ao negociar em intervalos com níveis de suporte e resistência especificados, mas não estão limitadas apenas a intervalos de níveis de suporte e resistência. As rupturas podem ocorrer a qualquer momento. Identificar um rompimento pode ajudar um trader a lucrar com um movimento substancial de preço para cima ou para baixo.
A filosofia para fugas de negociação é relativamente simples. Um mercado não pode continuar a sua tendência sem atingir novos máximos ou novos mínimos. Esta estratégia funciona melhor quando as tendências são fortes e duradouras. Não importa se a tendência é de alta ou de baixa, pois o trader está comprando novos máximos e vendendo em novos mínimos. Uma advertência crítica para esta estratégia é que ela funciona mal quando os mercados não são capazes de estabelecer tendências fortes e de curto prazo.
Negociação Fundamental
A negociação fundamental é uma estratégia que pode contar com indicadores técnicos e fundamentais. As estratégias de negociação fundamentais analisam os fundamentos do mercado que geralmente se baseiam em fatores de mercado idiossincráticos, e não na dinâmica técnica de negociação.
Por exemplo, um comerciante pode comprar soja porque o clima está seco durante o verão, levando à expectativa de um aumento na demanda devido a uma oferta menor da safra colhida. Outro exemplo poderia incluir a oferta e a procura reais de petróleo. Se a China anunciar um aumento na sua procura de petróleo, espera-se que os preços aumentem e os comerciantes poderão potencialmente procurar uma posição longa para beneficiarem de uma fuga das notícias.
Um dos desafios das estratégias de negociação fundamentais é que pode exigir mais tempo para pesquisa. Muitas vezes, observar padrões gráficos técnicos pode ser muito mais fácil do que calcular números para desenvolver previsões fundamentais. Além disso, as posições fundamentais podem necessitar de mais tempo e paciência a longo prazo, enquanto os padrões técnicos podem proporcionar ganhos mais rápidos quando identificados com precisão.
