O que é um fundo de seguro de vida irrevogável?

O que é um fundo de seguro de vida irrevogável?

Um ILIT é uma entidade legal estabelecida sob a lei estadual por meio de um estatuto ou acordo escrito para possuir uma apólice sobre a vida de um concedente, que normalmente é a pessoa que cria o trust. Crucialmente, o concedente não pode alterar ou revogar o ILIT após estabelecê-lo.

Enquanto o concedente estiver vivo, o trust é o beneficiário e detém o título da apólice. Quando o concedente morre, o administrador ou administrador do ILIT distribui os rendimentos da apólice de acordo com os termos do trust.

Como funciona um fundo de seguro de vida irrevogável

O seguro de vida é uma ferramenta importante que pode ser adquirida para transferir o risco associado a uma morte prematura de um segurado para uma seguradora e sustentar financeiramente a família sobrevivente. Também pode ser usado para fornecer liquidez aos ativos após a morte, uma vez que os ativos físicos não precisam ser vendidos primeiro para pagar os impostos sobre a propriedade. Embora o seguro de vida seja valioso nestes aspectos, a sua utilização no planeamento patrimonial pode ser problemática do ponto de vista fiscal.

Embora os rendimentos do seguro recebidos por um beneficiário após a morte do segurado geralmente não estejam sujeitos ao imposto de renda federal, os rendimentos a pagar aos bens ou herdeiros do falecido estão incluídos no valor da propriedade total de propriedade do falecido no momento de sua morte (conhecido como “patrimônio bruto”) e podem, por sua vez, estar sujeitos ao imposto predial federal e estadual.Por esta razão, muitas pessoas procuram uma forma de excluir o seu seguro de vida do seu património e, assim, minimizar ou eliminar a sua responsabilidade fiscal sobre o património. Uma maneira potencial de fazer isso é através do uso de um fundo de seguro de vida irrevogável. Se um trust (ao contrário de você) for proprietário de sua apólice e os rendimentos não forem devidos ao seu patrimônio, ele não será considerado parte de seu patrimônio, permitindo a isenção de impostos sobre o valor da apólice de seguro.

Através do uso de um ILIT, o trust pode adquirir a apólice ou a apólice pode ser transferida para o trust. O documento fiduciário nomeará um administrador para administrar os ativos que pertencem ao fideicomisso e fornecerá os termos sob os quais eles devem ser administrados. O documento também designará os beneficiários e detalhará os termos pelos quais os beneficiários receberão os benefícios do fundo. Como o trust é irrevogável, não pode ser alterado depois de estabelecido.

O valor de um ILIT pode ser melhor ilustrado através de um exemplo. Na época de seu falecimento em 2021, John morava em Vermont e tinha uma casa de US$ 4 milhões e uma apólice de seguro de US$ 1 milhão, elevando seu valor bruto de patrimônio para US$ 5 milhões. Embora isso esteja bem abaixo do valor de exclusão do imposto predial federal para 2021, US$ 11,7 milhões, o patrimônio de John normalmente estaria sujeito ao imposto predial estadual, já que a exclusão do imposto predial de Vermont é de apenas US$ 5 milhões em 2021.Se John tivesse estabelecido um ILIT mais de três anos antes de sua morte, sua apólice seria excluída de seu patrimônio bruto, avaliando-a em apenas US$ 4 milhões e eliminando a responsabilidade fiscal federal e estadual.

Tipos de fundos de seguro de vida irrevogáveis

Existem dois tipos de ILITs:

• ILIT financiado: Este é um fundo fiduciário financiado pela apólice de seguro mais ativos adicionais (como dinheiro) que podem ser usados ​​pelo administrador para pagar prêmios. A desvantagem deste acordo é a possível consequência do imposto sobre doações ao contribuir com ativos adicionais para o trust.
• ILIT não financiado: Este tipo de trust é financiado apenas pela apólice de seguro de vida e sem ativos adicionais. A cada ano, o concedente deve fazer contribuições anuais ao trust para fornecer os fundos necessários para que o administrador pague os prêmios.

Prós e contras de fundos de seguro de vida irrevogáveis

As vantagens e desvantagens dos ILITs incluem:

Prós explicados

As vantagens de um fundo de seguro de vida irrevogável incluem:

• Menores impostos imobiliários federais e estaduais: Os rendimentos do seguro de vida são geralmente excluídos do patrimônio tributável bruto do concedente, reduzindo ou mesmo eliminando a obrigação fiscal federal ou estadual e deixando mais fundos para os herdeiros.
• Proteção de ativos contra credores: Os futuros credores de um concedente não podem colocar um penhor sobre os ativos transferidos para o trust, nem os credores de um beneficiário podem colocar um penhor sobre os rendimentos do seguro, desde que os rendimentos permaneçam no trust.
• Maior controle de ativos: O concedente, que não pode fazer alterações no contrato fiduciário após sua execução, pode ditar o propósito final e o uso dos ativos fiduciários. Como tal, os rendimentos do seguro serão pagos de acordo com os termos estabelecidos pelo concedente (por exemplo, quando um beneficiário atinge uma determinada idade), o que pode ser particularmente benéfico quando se transferem bens para membros da família que, de outra forma, não seriam financeiramente responsáveis ​​pelos rendimentos.

Contras explicados

As desvantagens de um fundo de seguro de vida irrevogável incluem:

• Potencial para impostos sobre doações: Se o acordo fiduciário for redigido sem as chamadas “disposições Crummey” que permitem o uso da exclusão do imposto sobre doações em retiradas do ILIT, um ILIT pode acionar impostos sobre doações quando os beneficiários fazem retiradas do fundo.
• Incapacidade de alterar o acordo de confiança: Por definição, o ILIT não pode ser alterado ou revogado depois de o concedente o ter criado, tornando ainda mais crucial trabalhar com um advogado para estruturar o trust de forma a minimizar a responsabilidade fiscal sobre bens e doações.
• Período de espera de três anos antes da aplicação da exclusão de bens brutos: A apólice transferida para o ILIT não pode ser excluída do patrimônio bruto no prazo de três anos que termina na data do falecimento do falecido.