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Depois de começar a construir sua carteira de investimentos, você certamente ouvirá falar de uma técnica chamada média do custo em dólar, que existe há gerações. Simplificando, um investidor que segue um plano de cálculo da média do custo em dólares investirá num determinado título em intervalos regulares e/ou em valores fixos em dólares ou em ações, independentemente da situação do mercado.
Continue lendo para saber mais sobre esse método, como funciona e por que pode ajudá-lo a investir de maneira constante e com resultados comprovados.
Principais conclusões
- A média do custo em dólar é abrir caminho para uma posição comprando lentamente quantias menores durante um longo período de tempo, em vez de investir ativos de uma só vez.
- O segredo da média do custo em dólares é que ela ajuda a eliminar a emoção do desafio da alocação de capital.
- Uma desvantagem da média do custo em dólar é que, durante as bolhas de mercado, sua base de custo médio será mais alta do que seria de outra forma.
O que é a média do custo em dólar?
A média do custo do dólar pode ser melhor descrita como uma abordagem para investir em intervalos fixos para construir lentamente uma posição em um título. Isto pode ser feito com uma determinada quantia de moeda ou através da aquisição de um número fixo de unidades de participação. Ou seja, em vez de investir seus ativos de uma só vez, você abre caminho para uma posição comprando lentamente quantias menores durante um longo período de tempo.
Este método é eficaz porque distribui a base de custos ao longo de muitos anos e a preços variados, o que constitui uma espécie de amortecedor contra futuras alterações no preço de mercado. Isso significa que durante períodos de rápido aumento dos preços das ações, você terá uma base de custos mais elevada do que teria de outra forma. Durante períodos de queda dos preços das ações, você terá uma base de custos mais baixa do que teria de outra forma. A chave é seguir o sistema.
Observação
“Base de custo”, na sua forma mais básica, é quanto você pagou por um ativo, mas também é um termo artístico no código tributário que desempenha um papel na forma como seus ganhos serão tributados ao longo do tempo.
Como a média do custo em dólar ignora o fator emocional
Há algum debate sobre até que ponto a média do custo em dólares pode reduzir o risco de mercado, mas a maioria concorda que as pessoas que seguem esta estratégia podem ter uma melhor defesa contra os perigos emocionais de negociar num mercado duvidoso. Por outras palavras, as pessoas que utilizam este método não serão tão vulneráveis ao excesso de confiança ou ao pânico durante tempos de extrema volatilidade do mercado de ações.
Com efeito, o segredo da média do custo em dólares é que ela ajuda o investidor a eliminar a emoção do desafio da alocação de capital. Para novos investidores, especialmente aqueles que compram cabazes de títulos ou coisas como fundos de índice de baixo custo, isto pode ser uma grande ajuda. Na verdade, o comportamento irracional dos investidores é abundante em tempos difíceis.
Como construir um plano
Para iniciar um plano de cálculo médio do custo em dólar, você precisa fazer três coisas principais:
- Primeiro, decida exatamente quanto dinheiro você pode investir a cada mês. Você precisará ter certeza de que o valor com o qual se compromete está dentro do seu orçamento e é financeiramente prudente para que esse valor permaneça o mesmo ao longo do tempo.
- Em seguida, selecione um investimento, fundo ou grupo de ativos que deseja manter a longo prazo (pelo menos cinco ou dez anos).
- Por último, contribua em intervalos regulares. Isso pode ser semanal, mensal ou trimestral, desde que você siga o sistema de adicionar esse dinheiro ao título que escolheu. Se o seu corretor oferecer isso, você pode até configurar um plano de compra automático para que o processo aconteça sem nenhuma ação de sua parte e com pouco ou nenhum custo. Você pode até conseguir fazer isso sem um corretor, como por meio de seu banco ou cooperativa de crédito, ou usando um aplicativo de investimento.
Uma visão passo a passo
A maneira como funciona um plano de cálculo da média do custo em dólar pode ser melhor explicada examinando um exemplo. Suponha que você tenha $ 15.000 que gostaria de investir em ações da ABC, Inc.
A data é 1º de janeiro. Você tem duas opções: pode investir o dinheiro de uma só vez agora, ir embora e esquecê-lo, ou pode estabelecer um plano de cálculo da média do custo em dólar e facilitar sua entrada no estoque. Você opta pelo último e decide investir $ 1.250 a cada trimestre durante três anos.
Nos próximos três anos, você investirá seu dinheiro nos preços e valores a seguir:
| Preço das ações | Investimento | Ações compradas | |
| 1º Trimestre Ano 1 | US$ 50 | US$ 1.250 | 25h00 |
| 2º Trimestre Ano 1 | US$ 40 | US$ 1.250 | 31h25 |
| 3º Trimestre Ano 1 | US$ 70 | US$ 1.250 | 17,86 |
| 4º Trimestre Ano 1 | US$ 50 | US$ 1.250 | 25h00 |
| 1º Trimestre Ano 2 | US$ 30 | US$ 1.250 | 41,67 |
| 2º Trimestre Ano 2 | US$ 20 | US$ 1.250 | 62,50 |
| 3º Trimestre Ano 2 | US$ 25 | US$ 1.250 | 50,00 |
| 4º Trimestre Ano 2 | US$ 32 | US$ 1.250 | 39.06 |
| 1º Trimestre Ano 3 | US$ 35 | US$ 1.250 | 35,71 |
| 2º Trimestre Ano 3 | US$ 51 | US$ 1.250 | 24.51 |
| 3º Trimestre Ano 3 | US$ 65 | US$ 1.250 | 19h23 |
| 4º Trimestre Ano 3 | US$ 50 | US$ 1.250 | 25h00 |
Se você tivesse investido seus $ 15.000,00 no início do período, teria comprado 300 ações a $ 50,00 por ação. Ao preço final de US$ 50,00 por ação no fechamento do terceiro ano, sua posição valeria exatamente os mesmos US$ 15.000,00.
Em vez disso, através do sistema acima, você acabou investindo R$ 15.000,00 e ganhando 396,70 ações. Seu investimento fixo de $ 1.250,00 por trimestre foi capaz de comprar mais ações quando o preço das ações caiu e menos ações quando o preço das ações subiu. Embora o preço final das ações fosse de US$ 50,00, exatamente o mesmo valor de três anos anteriores, sua participação tem um valor de mercado de US$ 19.839,50.
Para dar um passo adiante, de acordo com o plano de cálculo da média do custo em dólar, sua aposta atingiria o ponto de equilíbrio em US$ 15.000,00 se as ações estivessem sendo negociadas a US$ 37,81, o que representa uma redução de 24,38% em relação ao preço de compra inicial.
Histórias de sucesso do mundo real
Após o colapso do mercado de ações em 2009, muitas pessoas mantiveram as suas contas 401(k) e continuaram a adicionar fundos ao mesmo ritmo e montantes constantes, apesar da queda do mercado. Ficou claro que esta abordagem trazia grandes benefícios. Essas compras de baixo custo ajudaram-nos a reduzir as suas bases de custos globais, de modo que, quando o mercado recuperou anos mais tarde, puderam desfrutar das recompensas pela sua paciência e disciplina.
Observação
A principal desvantagem da média do custo em dólar é que se você passar por uma bolha no mercado de ações ou estiver calculando a média para uma posição que tenha um grande aumento de valor, sua base de custo médio será mais alta do que seria de outra forma.
A Saude Teu não fornece serviços ou consultoria tributária, de investimento ou financeira. As informações são apresentadas sem considerar os objetivos de investimento, a tolerância ao risco ou as circunstâncias financeiras de qualquer investidor específico e podem não ser adequadas para todos os investidores. O desempenho passado não é indicativo de resultados futuros. Investir envolve risco, incluindo a possível perda do principal.
