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Você precisa construir um portfólio que gere caixa? Você está preocupado em pagar suas contas e ter renda suficiente agora e precisa de um fluxo de renda adicional? Nesse caso, você deve considerar o uso de uma técnica de investimento mais antiga – investimento em renda.
Investir em renda é a prática de projetar um portfólio de investimentos que lhe proporcionará uma renda passiva com a qual você possa viver. Os investimentos podem incluir imóveis, ações, fundos mútuos e títulos. É crucial considerar quais tipos de ativos permitirão que você atinja suas metas de renda passiva e filosofia de investimento, ao mesmo tempo em que compreende alguns perigos comuns que podem afetar uma carteira de investimento em renda.
O que é investimento em renda?
A arte de investir com bons rendimentos consiste em reunir um conjunto de ativos como ações, títulos, fundos mútuos e imóveis que irão gerar o maior rendimento anual possível com o menor risco possível. A maior parte dessa renda é paga ao investidor para que ele possa utilizá-la no dia a dia para comprar roupas, pagar contas, tirar férias e viver uma vida boa sem se preocupar com dinheiro.
Naturalmente, o investimento em renda é popular entre aqueles que estão se aposentando ou se aproximando. Quando você se aposenta, depende de um fluxo constante de renda para substituir a renda que tinha quando estava no mercado de trabalho. Hoje, com os sistemas de pensões a seguirem o caminho do dinossauro e os detentores de 401(k) a ficarem assustados com os saldos flutuantes, tem havido um ressurgimento do interesse no investimento em rendimentos. Em 2020, a quantidade de dinheiro movimentada em 401(k)s foi a mais alta desde 2008.
Observação
Embora o investimento em renda seja popular entre os aposentados, não é apenas para os aposentados. O investimento em renda pode ser uma estratégia para qualquer investidor que busca um fluxo de renda com seus investimentos.
Encontrando uma meta de renda mensal para seu portfólio
Para saber o rendimento mensal que a sua estratégia de investimento precisa gerar, você se preocupará principalmente com a taxa de retirada, que é quanto rendimento você retira dos seus investimentos a cada ano.
A regra geral no investimento em renda é: você nunca quer ficar sem dinheiro. Você não deve retirar mais do que 4% do seu saldo a cada ano para renda. Isso é comumente referido em Wall Street como a regra dos 4%.
Dito de outra forma, se você conseguir economizar US$ 350.000 até a aposentadoria aos 65 anos (o que levaria apenas US$ 146 por mês a partir dos 25 anos e ganhar 7% ao ano), você poderá fazer retiradas anuais de US$ 14.000 sem nunca ficar sem dinheiro.
Se você for um trabalhador aposentado médio, receberá cerca de US$ 1.500 por mês em benefícios da Previdência Social. Um casal com ambas as pessoas recebendo benefícios da Previdência Social terá em média cerca de US$ 2.500.Adicione $ 1.166 por mês de investimentos e você terá uma renda confortável de $ 3.666 por mês.
Quando você se aposentar, provavelmente terá sua própria casa e terá muito poucas dívidas. Na ausência de quaisquer emergências médicas importantes, você deverá ser capaz de atender às suas necessidades básicas. Se estiver disposto a correr o risco de ficar sem dinheiro mais cedo, você pode ajustar sua taxa de retirada. Se você dobrasse sua taxa de retirada para 8% e seus investimentos rendessem 6% com inflação de 3%, você perderia 5% do valor da conta anualmente em termos reais.
Principais investimentos para sua carteira de investimentos em renda
Ao construir seu portfólio de investimentos em renda, você terá três “baldes” principais de investimentos potenciais. Estes incluem:
- Ações que pagam dividendos: Tanto as ações ordinárias quanto as preferenciais são úteis. As empresas que pagam dividendos pagam uma parcela do lucro anual aos acionistas com base no número de ações que possuem.
- Títulos: Você tem muitas opções quando se trata de títulos. Você pode possuir títulos do governo, títulos de agências, títulos municipais, títulos de capitalização ou outros.
- Imobiliária: você pode possuir propriedades para alugar ou investir por meio de fundos de investimento imobiliário (REITs). O setor imobiliário tem suas próprias regras tributárias e algumas pessoas ficam mais confortáveis porque o setor imobiliário oferece alguma proteção contra a inflação elevada.
Uma análise mais detalhada de cada categoria pode lhe dar uma ideia melhor dos investimentos apropriados para carteiras de investimento em renda.
Ações de dividendos em uma carteira de investimento em renda
Em sua carteira de investimento de renda pessoal, você deseja ações com dividendos que tenham diversas características.
- Taxa de pagamento de dividendos: você deseja uma taxa de distribuição de dividendos de 50% ou menos, com o restante voltando para os negócios da empresa para crescimento futuro.
- Rendimento de dividendos: Se uma empresa pagar muito do seu lucro, isso pode prejudicar a posição competitiva da empresa. Um rendimento de dividendos entre 2% e 6% é um pagamento saudável.
- Ganhos: A empresa deveria ter gerado lucros positivos sem perdas nos últimos três anos, no mínimo.
- Histórico: Também é preferível um histórico comprovado de aumento lento de dividendos. Se a gestão for favorável aos accionistas, estará mais interessada em devolver o excesso de dinheiro aos accionistas do que em expandir o império.
- Razões: Outras considerações são o retorno sobre o patrimônio líquido de uma empresa (também chamado de ROE, lucro após impostos comparado ao patrimônio líquido) e seu índice de endividamento. O ROE e a relação dívida/capital próprio devem ser saudáveis quando comparados com os pares do setor. Isso pode proporcionar uma proteção maior em uma recessão e ajudar a manter o fluxo de verificações de dividendos.
Títulos em uma carteira de investimento em renda
Os títulos são frequentemente considerados a base do investimento em renda porque geralmente flutuam muito menos do que as ações. Com um título, você empresta dinheiro à empresa ou governo que o emite. Com uma ação, você possui uma fatia do negócio. O lucro potencial dos títulos é muito mais limitado; entretanto, em caso de falência, você terá mais chances de recuperar seu investimento.
Observação
Os títulos são mais seguros do que as ações, mas não estão isentos de risco. Na verdade, os títulos apresentam um conjunto único de riscos para os investidores em renda.
Suas escolhas incluem títulos como títulos municipais que oferecem vantagens fiscais. Uma escolha melhor pode ser os fundos de obrigações, que são um cabaz de obrigações, com dinheiro reunido de diferentes investidores – tal como um fundo mútuo.
Aqui estão algumas características de títulos que você deseja evitar:
- Longa duração do título: Um dos maiores riscos é algo chamado duração do título. Ao montar uma carteira de investimento de renda, você normalmente não deve comprar títulos com vencimento em mais de oito anos porque eles podem perder muito valor se as taxas de juros mudarem acentuadamente.
- Títulos estrangeiros arriscados: Você também deve considerar evitar títulos estrangeiros porque eles apresentam alguns riscos reais, a menos que você entenda as flutuações do mercado cambial.
Se você está tentando descobrir a porcentagem que seu portfólio deve ter em títulos, você pode seguir a regra antiga, que, de acordo com Burton Malkiel, famoso autor de “A Random Walk Down Wall Street” e respeitado educador da Ivy League, é a sua idade. Se você tem 30 anos, 30% do seu portfólio deve ser composto por títulos; se você tem 60 anos, então 60% deveriam ter.
Imóveis em uma carteira de investimentos de renda
Se você sabe o que está fazendo, o mercado imobiliário pode ser um ótimo investimento para quem deseja gerar renda regular. Isso é especialmente verdadeiro se você estiver procurando uma renda passiva que caiba em seu portfólio de investimentos em renda.
Sua principal escolha é comprar ou não um imóvel imediatamente ou investir por meio de um fundo de investimento imobiliário (REIT). Ambas as ações têm as suas próprias vantagens e desvantagens, mas cada uma delas pode ter um lugar numa carteira de investimentos bem construída.
Observação
Uma grande vantagem do setor imobiliário é que, se você se sentir confortável com o uso de dívidas, poderá aumentar drasticamente sua taxa de retirada porque o próprio imóvel acompanhará a inflação.
Esse método apresenta riscos, e você não deve simplesmente investir 100% de seus investimentos em propriedades. Existem três problemas com esta abordagem:
- Se o mercado imobiliário cair, a perda é amplificada pela alavancagem, o uso da dívida para financiar as suas compras de imóveis.
- O mercado imobiliário exige mais trabalho do que ações e títulos devido a ações judiciais, manutenção, impostos, seguros e muito mais.
- Numa base corrigida pela inflação, o crescimento a longo prazo dos valores das ações sempre ultrapassou o imobiliário.
Alocando seus investimentos para obter renda
Qual porcentagem de sua carteira de investimentos em renda deve ser dividida entre ações, títulos, imóveis, etc.? A resposta se resume às suas escolhas pessoais, preferências, tolerância ao risco e se você pode ou não tolerar muita volatilidade. A alocação de ativos é uma preferência pessoal.
A alocação de investimento de renda mais simples poderia ser:
- Um terço dos ativos em ações que pagam dividendos que atendem aos critérios previamente declarados
- Um terço dos ativos em obrigações e/ou fundos de obrigações que cumpram os critérios previamente estabelecidos
- Um terço dos ativos imobiliários, provavelmente na forma de propriedade direta através de uma sociedade de responsabilidade limitada ou outra estrutura legal
Embora simples, este exemplo de alocação pode não ser o melhor para você individualmente. Se você é jovem e está disposto a correr riscos, poderá alocar mais do seu portfólio em ações e imóveis. O maior risco que você corre pode potencialmente levar a recompensas maiores. Se você é avesso ao risco, pode querer alocar mais do seu portfólio em títulos. Eles são menos arriscados e, como resultado, oferecem retornos mais baixos. Não existe um portfólio único.
O papel da poupança em uma carteira de investimentos em renda
Economizar dinheiro e investir dinheiro são coisas diferentes, embora ambos atendam ao seu plano financeiro geral. Mesmo que você tenha um portfólio diversificado de investimentos em renda que gere muito dinheiro todos os meses, é vital que você tenha economias suficientes em contas bancárias seguradas pelo FDIC e livres de risco, em caso de emergência.
Os fundos guardados numa conta bancária são líquidos e podem ser levantados rapidamente, se necessário. Quando todos os seus fundos são investidos, seu capital fica vinculado e você pode ser forçado a liquidar posições para obter dinheiro. Fazer isso pode afetar negativamente seus retornos e eficiência fiscal.
A quantidade de dinheiro necessária dependerá do total de pagamentos fixos que você tem, dos seus níveis de endividamento, da sua saúde e da rapidez com que você pode precisar para transformar ativos em dinheiro.
A compreensão do valor do dinheiro em uma conta poupança não pode ser exagerada. Você deve esperar para começar a investir até ter acumulado economias suficientes para se sentir confortável com emergências, seguro saúde e despesas. Só então você deve começar a investir.
Perguntas frequentes (FAQ)
Você pode obter uma renda em tempo integral investindo?
É possível ganhar o suficiente com seus investimentos para cobrir seus custos de vida, mas isso não acontece da noite para o dia. Requer anos de investimento cuidadoso e disciplinado e de permitir pacientemente que sua riqueza cresça. Depois de investir o suficiente para ganhar o valor de um salário integral em retornos anuais, você deve ter cuidado para não retirar mais do que seus investimentos rendem a cada ano.
Qual é a diferença entre investimento em renda e investimento em crescimento?
O investimento em renda visa fornecer um fluxo constante de renda no presente ou no futuro próximo, enquanto o investimento em crescimento visa acumular riqueza da qual você viverá ou concederá aos seus herdeiros no longo prazo. Embora não sejam mutuamente exclusivas (por exemplo, os investimentos em crescimento proporcionam renda durante a aposentadoria), as duas estratégias geralmente diferem em termos de como você investe e o que faz com os fundos investidos.
Quanto dinheiro você precisa para começar a investir em renda fixa?
O valor que você precisa para investir em renda depende de quanto você espera ganhar por mês. Por exemplo, se você tivesse um investimento de US$ 100.000 e rendesse 7% ao ano, poderia sacar com segurança entre US$ 3.000 e US$ 4.000 por ano (entre 3% e 4%). Se você tivesse US$ 1 milhão investido, poderia sacar com segurança US$ 30.000 a US$ 40.000 anualmente.
A Saude Teu não fornece serviços e consultoria tributária, de investimento ou financeira. As informações estão sendo apresentadas sem considerar os objetivos de investimento, a tolerância ao risco ou as circunstâncias financeiras de qualquer investidor específico e podem não ser adequadas para todos os investidores. O desempenho passado não é indicativo de resultados futuros. Investir envolve risco, incluindo a possível perda do principal.
