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A tendência é sua amiga. Esta afirmação já circula entre os comerciantes de commodities há muito tempo. Isso significa que você deve negociar de acordo com a tendência do mercado para aumentar suas chances de sucesso.
Principais conclusões
- Muitos traders de commodities aprendem como identificar tendências de alta e de baixa para cronometrar sua entrada no mercado.
- O acompanhamento de tendências foi validado por uma aposta de 1984 entre dois operadores de futuros, que continua viva numa parábola chamada “As Tartarugas”.
- Os dados de volume e de contratos em aberto podem ser usados para avaliar a força de uma tendência e se ela pode continuar ou reverter.
O que é uma tendência no comércio de commodities?
Uma tendência significa que os preços estão subindo continuamente ou caindo continuamente ao longo de um período de tempo. É considerada uma tendência de alta se os preços estiverem subindo e uma tendência de baixa quando os preços estiverem caindo.
O raciocínio por trás de seguir a tendência é que é mais provável que os preços continuem na mesma direção do que revertam, então você muda as probabilidades mais a seu favor. Muitos gestores de dinheiro profissionais negociam com uma filosofia de acompanhamento de tendências e muitos sistemas de negociação de commodities são construídos em torno de fórmulas de acompanhamento de tendências.
As tartarugas
A prova de que trabalhos que seguem tendências podem ser encontradas na história de “As Tartarugas”. Em 1984, um corretor de futuros muito bem-sucedido, chamado Richard Dennis, fez uma aposta com outro corretor, William Eckhardt, sobre se ele poderia dar a um grupo de indivíduos um conjunto simples de regras comerciais que os tornariam bem-sucedidos. As regras de negociação consistiam em um sistema de acompanhamento de tendências e habilidades simples de gerenciamento de dinheiro. Descobriu-se que a experiência foi um sucesso incrível e alguns dos estudantes até seguiram carreiras no comércio.O comerciante de tartarugas oferece uma grande quantidade de informações valiosas sobre o acompanhamento de tendências.
Dicas para seguir a tendência
Você nunca sabe até que ponto um mercado se moverá para cima ou para baixo, então é provável que você capte alguns movimentos muito lucrativos nos mercados de commodities se seguir as tendências. Existem duas maneiras comuns de entrar nos mercados quando você identifica uma tendência:
- Compre com pullback:Se o mercado estiver subindo por 10 dias consecutivos, espere um período de dois a três dias em que os preços caiam e então compre.
- Compre quando o mercado atingir novos máximos: Você nunca deixará de entrar em uma tendência dessa forma, mas é a coisa mais difícil para muitos traders fazerem – e é por isso que é uma das técnicas de maior sucesso.
Observação
Lembre-se de que as tendências não duram para sempre. Você ainda precisa controlar seu risco e proteger seus lucros.
Volume e juros em aberto
Há outro velho ditado no mercado que diz mais ou menos assim:Siga a tendência até que ela dobre. Quando se curva, o mercado inverte.
As tendências são importantes quando você negocia a curto, médio ou longo prazo em qualquer mercado, e as commodities não são exceções. Há algumas coisas a serem lembradas ao tentar avaliar se uma tendência é forte ou fraca. O uso de dados de volume e de interesses em aberto deve validar a força de uma tendência.
Volume é o número total de contratos futuros negociados. Os contratos em aberto são o número total de posições longas e curtas abertas em um contrato futuro.
Observação
Os dados de volume e de contratos em aberto estão disponíveis na maioria das plataformas de mercado, e bolsas como a CME e a ICE publicam esses dados todos os dias em seus sites. A CFTC também divulga semanalmente o compromisso dos dados dos traders.
Existem algumas regras simples a serem seguidas quando se trata de volume e contratos em aberto. Quando o preço de uma mercadoria sobe ou desce, o volume crescente e as posições em aberto que acompanham o movimento do preço validam o movimento e a direção. Indicam que a actividade de preços está a atrair mais participação no mercado. O aumento do volume e dos contratos em aberto são sinais de que a tendência provavelmente continuará.
Por outro lado, quando um preço sobe ou desce e um volume menor e uma diminuição dos contratos em aberto acompanham o movimento, isso significa que os participantes do mercado estão a retirar-se do mercado. A queda no volume e nas posições em aberto são sinais de que a tendência está perdendo força e pode ser revertida.
O resultado final
Existem muitos fatores que influenciam os preços das commodities. Volume e contratos em aberto são apenas duas das muitas métricas que você deseja observar ao negociar no mercado futuro. Mas estas duas ferramentas podem ser úteis, pois dizem-nos muito sobre a mentalidade de rebanho e o consenso do mercado.
