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Todos já ouvimos falar do valor da diversificação na redução do risco da nossa carteira, mas certifique-se de que compreende que existem dois tipos de diversificação.
O objetivo da diversificação é reduzir a volatilidade e melhorar o desempenho geral. Funciona se você fizer a diversificação corretamente.
O primeiro tipo de diversificação é o mais comumente entendido como não colocar todos os ovos na mesma cesta.
Isso significa simplesmente não possuir apenas uma ou duas ações. Uma forma comum de as pessoas terem problemas é possuir muitas ações de seus empregadores.
Bom negócio
Você pode conseguir um bom negócio com ações da empresa, investir em seu fundo de aposentadoria e comprar mais para seu fundo de investimento porque acredita em sua empresa.
Pode até parecer desleal não comprar muitas ações da empresa. No entanto, não é do seu interesse se a maior parte ou todo o seu portfólio estiver em ações da sua empresa. Pense na Enron.
Para ser verdadeiramente diversificado na sua seleção de ações, você precisa possuir ações em diferentes setores (até mesmo em países diferentes) e em empresas de diferentes tamanhos.
Você deseja que seus investimentos sejam distribuídos por grandes, médias e pequenas empresas em diversos setores. É especialmente importante observar a relação entre as unidades populacionais para que não sejam todas afetadas pelos mesmos fatores económicos.
Um exemplo
Por exemplo, se todas as ações que você possui fossem extremamente sensíveis às taxas de juros, você não seria diversificado. As ações se moveriam em correlação com as taxas de juros e entre si.
As ações que têm um baixo grau de correlação não se movem como uma unidade e, portanto, são menos propensas a reagir da mesma forma às más notícias económicas.
A lição aqui para os investidores é que se um setor do mercado estiver realmente aquecido, evite a tentação de despejar “todos os ovos na mesma cesta”. No entanto, você também deve estar ciente das influências econômicas ou de mercado que podem afetar negativamente um grupo de suas ações.
Não coloque todos os ovos na mesma cesta e não coloque todas as cestas no mesmo carrinho.
Outro tipo de diversificação
Outro tipo de diversificação envolve as demais partes do seu portfólio.
Se você vincular todos os seus investimentos em ações, por mais não correlacionados que sejam, ainda não estará diversificado no sentido de reduzir o risco e melhorar o desempenho.
Você também precisa distribuir seus investimentos por diferentes classes de ativos, como títulos, dinheiro, imóveis e outros investimentos alternativos.
