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Um certificado de depósito (CD) pode aumentar seus ganhos no banco, mas exige que você bloqueie seu dinheiro por vários meses ou até anos para conseguir ganhar os juros.Uma estratégia de CD laddering pode ajudá-lo a manter alguma flexibilidade, garantir um pouco de fluxo de caixa e potencialmente maximizar seus ganhos. Envolve a compra de vários CDs com datas de vencimento em vários momentos no futuro.
Os benefícios das escadas de CD
Os CDs vêm com cordas anexadas. Você tem que esperar até o vencimento de um CD antes de poder sacar dinheiro – pelo menos se quiser evitar o pagamento de uma multa que pode ser maior do que o que você ganhou em juros.
Você pode comprar os chamados “CDs líquidos”, que permitem sacar fundos a qualquer momento, mas esses produtos tendem a pagar menos juros do que os CDs tradicionais.
Uma escada CD é uma estratégia simples que pode ajudar a evitar penalidades por retirada antecipada.
Um exemplo de escada de CD
Uma escada de CD é uma série de CDs que amadurecem em um período de tempo previsível.Por exemplo, você pode ter US$ 10.000 para investir em CDs. Em vez de comprar um CD enorme, você poderia construir uma escada usando a seguinte abordagem:
- $ 2.500 vão para um CD de um ano.
- $ 2.500 vão para um CD de dois anos.
- $ 2.500 vão para um CD de três anos.
- $ 2.500 vão para um CD de quatro anos.
Você faria o ciclo de seus fundos vencidos de volta ao final da escada a cada ano, começando com o vencimento original do CD de um ano. O CD original de dois anos tem apenas um ano restante até o vencimento, o CD original de três anos tem apenas dois anos restantes e o CD original de quatro anos tem três anos. Você só precisa substituir o CD de quatro anos – o que você fará pelo CD original de um ano – para recuperar o design original da escada. O ciclo continua a cada ano.
Você pode ficar mais complicado adicionando intervalos de seis meses ou CDs de longo prazo, mas gerenciar a escada se torna mais difícil à medida que você adiciona mais variedade. Você pode ter tempo e desejo de construir uma escada complexa agora, mas isso pode mudar no futuro e tudo pode desmoronar se você não ficar no controle de tudo.
Qual deve ser o comprimento da sua escada?
A resposta a esta pergunta depende do que você está tentando realizar. Os CDs com vencimentos longos pagam taxas mais altas, porque você corre mais riscos em relação às taxas de juros e à liquidez, portanto, uma escada de CDs mais longa deve render um pouco mais. Mas você poderá ganhar menos se as taxas subirem rapidamente depois de estabelecer uma escada de longo prazo enquanto as taxas de juros estiverem baixas.
As decisões dependem das suas necessidades de tempo e de como o futuro se desenrola. A maioria das pessoas para entre três e cinco anos.
Você deve se sentir confortável em bloquear seu dinheiro se pretende investir em longo prazo. É aconselhável falar com um planejador financeiro certificado para explorar estratégias de longo prazo que melhor atendam aos seus objetivos.
Quão distantes devem estar os degraus?
Você deve usar CDs de três meses ou de dois anos? A abordagem mais fácil são CDs com vencimentos de um ano, porque a escada de CDs se torna um projeto de alta manutenção se você incluir muitas variáveis, embora muitos poupadores gostem de CDs de seis meses. Saiba apenas que, se for preciso mais trabalho, será menos provável que você mantenha a escada em ação.
Você pode ser criativo com escadas de CD para atingir qualquer objetivo que tiver. Por exemplo, você pode cronometrar os vencimentos para corresponder a despesas previsíveis, como os próximos pagamentos de mensalidades.
Os benefícios de uma escada: ganhar dinheiro
Talvez você não precise esperar muito se precisar de fluxo de caixa de sua escada de CD. Um de seus CDs deve vencer em breve – fornecendo dinheiro líquido sem penalidades – e esperamos que você não precise de todo o seu dinheiro de uma vez.
Uma escada pode otimizar especialmente o fluxo de caixa na aposentadoria, quando você pode identificar quanto dinheiro precisará a cada ano para cobrir as despesas. Você pode planejar sacar cada CD à medida que ele vence anualmente para complementar sua renda naquele ano, em vez de reinvestir e construir novamente até o fim da escada.
Lidando com alterações nas taxas de juros
Normalmente, você fica preso à taxa de juros disponível quando compra e investe dinheiro em um CD. Isso funciona a seu favor quando as taxas estão altas, mas ver as taxas subirem depois de você ter fixado uma taxa baixa é sempre lamentável. Mas você reinvestirá continuamente ao longo do tempo ao construir uma escada de CD, portanto, atualizará sua taxa periodicamente.
Uma escada CD permite evitar fazer previsões sobre os movimentos das taxas de juros; onde quer que as taxas vão, é isso que você começará a ganhar. Mas se vocêpodeprever que as taxas estão prestes a subir, você pode esperar para construir sua escada ou manter os vencimentos no curto prazo. Da mesma forma, se você sabe que as taxas estão prestes a cair, uma escada que se inclina para vencimentos mais longos pode fazer sentido.
Usando uma escada de CD como parte do seu portfólio
Uma escada de CD pode servir como um componente fixo de seu plano financeiro geral. Como investimentos de baixo risco, as escadas de CD podem ancorar investimentos mais voláteis, especialmente quando a sua escada é pelo menos parcialmente composta por pelo menos um CD jumbo de longo prazo. A sabedoria convencional etiqueta jumbos por US$ 100.000, mas você pode comprá-los em valores de US$ 10.000. Os retornos podem não ser notáveis, em comparação com os seus outros investimentos, mas devem ser estáveis e seguros.
Quando CD Ladders podem ser desafiadores
Não se engane – uma escada de CD é um projeto de longo prazo. As penalidades por retirada antecipada podem mais do que acabar com seus ganhos se você tiver que descer a escada e sacar.
Uma conta poupança ou uma conta do mercado monetário seria mais líquida e permitiria saques sem penalidades se houvesse uma chance de você precisar do dinheiro mais cedo ou mais tarde. É claro que não há como prever emergências inesperadas, mas tente avaliar honestamente o seu futuro financeiro, pelo menos nos próximos anos, antes de começar a construir uma escada de CD.
Estratégias Alternativas
Uma estratégia de investimento bullet pode funcionar se você souber quando precisará retirar seu dinheiro dos CDs e não quiser continuar pedalando. Compre todos os seus CDs para que amadureçam ao mesmo tempo. Você pode comprá-los ao longo de vários anos, mas escolherá vencimentos que ocorram aproximadamente ao mesmo tempo. Essa estratégia pode ser útil quando você consegue antecipar uma despesa conhecida.
Você comprará vencimentos de curto e longo prazo com uma abordagem barra. Em vez de distribuir as datas de vencimento ao longo do tempo, opte pelas opções mais longas e mais curtas disponíveis, ignorando os CDs de prazo intermediário. Por exemplo, seus acervos podem consistir inteiramente em CDs de seis meses e CDs de quatro anos, com metade do seu dinheiro em cada um.
Uma palavra de advertência
Ficar atento às datas de vencimento da sua escada é fundamental. Alguns bancos renovam automaticamente os CDs. Você não quer ficar preso a termos que podem não se adequar à sua estratégia de escada ou aos seus melhores interesses.
Os bancos também estão no negócio de ganhar dinheiro. Você provavelmente será alvo de discursos de vendas quando seus CDs estiverem próximos do vencimento, com representantes de bancos frenéticos tentando lhe vender diferentes produtos de investimento que podem ou não atender às suas metas de longo prazo. No entanto, não faça as mudanças recomendadas se elas desfazerem sua escada.
