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Embora os fundos do mercado monetário funcionem bem para estacionar o seu excedente de caixa, existem várias alternativas válidas, algumas das quais oferecem termos e rendimentos mais ideais, dependendo das suas necessidades específicas e dos ativos investíveis. Em resumo, um fundo mútuo do mercado monetário é um tipo de conta que investe em títulos de baixo risco e geralmente oferece retornos mais baixos do que outros fundos do mercado. Os investidores gostam deles porque tendem a oferecer retornos previsíveis e de curto prazo.
A alternativa que melhor se adapta à sua situação depende de vários fatores, incluindo o quão acessíveis você deseja que seus fundos sejam e o valor dos juros que receberá pelo tamanho do seu investimento. Aqui estão algumas alternativas aos fundos do mercado monetário a serem consideradas.
Principais conclusões
- As alternativas aos fundos mútuos do mercado monetário incluem contas de poupança de alto rendimento, contas de depósito do mercado monetário, CDs, títulos e fundos de títulos.
- As contas poupança oferecem segurança. Seus depósitos estão totalmente segurados até US$ 250.000 por instituição.
- CDs e títulos são essencialmente um empréstimo a uma entidade em troca de pagamentos na forma de rendimento.
- Os fundos de obrigações são títulos de dívida agrupados num único produto de investimento, em teoria, diversificando o investimento e reduzindo o risco de incumprimento.
Conta poupança de alto rendimento
Pode parecer antiquado, mas às vezes nada se compara a uma simples conta poupança. As contas poupança geralmente pagam juros bastante baixos, principalmente quando comparadas a outras opções da lista, mas existem serviços bancários especializados em oferecer contas de alto rendimento.
Essas contas também são fáceis de abrir e fáceis de usar. Os bancos costumam ter mínimos baixos para abrir uma conta. Você terá acesso instantâneo aos seus fundos e poderá acessá-los de diversas maneiras, como por meio de um aplicativo, em um caixa eletrônico ou, no caso de bancos tradicionais, na agência bancária local.
Quando se trata de segurança, seu dinheiro não pode estar mais seguro do que em uma conta poupança. Seus depósitos em conta poupança estão totalmente segurados até US$ 250.000 por instituição.Mesmo que o seu banco feche as portas e feche as portas, o seu dinheiro deverá estar seguro.
Conta de depósito no mercado monetário
Embora as pessoas muitas vezes confundam as duas contas, uma conta de depósito do mercado monetário funciona de maneira diferente de um fundo mútuo do mercado monetário. Uma conta de depósito no mercado monetário, normalmente oferecida por bancos e cooperativas de crédito, se assemelha mais a uma conta poupança.
Algumas contas de depósito do mercado monetário oferecem até privilégios para emissão de cheques e outros recursos semelhantes a uma conta bancária normal. Embora esse tipo de conta rende juros mais altos do que uma conta poupança bancária, também geralmente exige um saldo mínimo bastante substancial.
Certificados de Depósito
Certificados de depósito (CDs) são investimentos de renda fixa que envolvem depositar ou “emprestar” dinheiro ao banco emissor por um período de tempo predeterminado em troca de um rendimento fixo – normalmente entre três meses e 10 anos.Em geral, quanto mais tempo você estiver disposto a guardar seu dinheiro, maior será a taxa de juros que receberá. Passado o tempo pré-determinado, você receberá seu dinheiro de volta junto com o rendimento obtido durante a vida útil do CD.
Dependendo da data de vencimento escolhida, os CDs podem render mais ou menos do que outras opções desta lista. Tal como acontece com as contas de poupança, os CDs são segurados pelo FDIC até os limites em vigor, embora muitas vezes você possa estender esses limites para até US$ 1,25 milhão por meio do uso de técnicas como o uso de designações de pagamento em caso de morte.
Observação
Provavelmente haverá desvantagens em retirar dinheiro de um CD antes de sua data de vencimento. Os detalhes dependerão da instituição que você utiliza, mas você pode esperar pagar algum tipo de multa em troca da violação dos termos do seu CD.
Títulos Individuais
Assim como os CDs, os títulos são essencialmente um empréstimo a uma entidade em troca de pagamentos na forma de rendimento.No entanto, ao contrário dos CDs, seu dinheiro não está segurado. Se você emprestar dinheiro a uma empresa na forma de um título e essa empresa falir, você poderá ou não receber seu dinheiro de volta – isso depende de como a falência se desenrolar.
Observação
Um título pode ser emitido por diversas entidades, incluindo governos, municípios e empresas.
No entanto, alguns tipos de títulos são geralmente considerados alguns dos investimentos mais seguros disponíveis. Talvez os títulos mais seguros sejam emitidos pelo Departamento do Tesouro federal. Você pode abrir uma conta no Tesouro por meio de um serviço conhecido como TreasuryDirect.
Uma conta TreasuryDirect facilita o investimento do seu dinheiro em letras, notas e títulos do Tesouro emitidos pelo governo. Como tal, são apoiados pela plena fé e crédito do governo federal dos EUA.
Fundos de obrigações
Ao contrário das obrigações individuais, que são títulos de dívida únicos com entidades únicas, os fundos de obrigações são pacotes de títulos de dívida agrupados num único produto de investimento.Em teoria, isto ajuda a diversificar os investimentos e reduz o risco de qualquer entidade deixar de pagar o título.
Os fundos estão disponíveis com uma variedade de objetivos. Existem fundos de obrigações mais arriscados que investem principalmente em obrigações empresariais. Existem fundos de obrigações mais seguros que investem principalmente – ou inteiramente – em obrigações do Tesouro.
Observação
Os fundos de obrigações têm benefícios e riscos únicos em comparação com obrigações individuais. Um risco a considerar é que um fundo de obrigações não tem uma data de vencimento definida na qual você tenha a garantia de obter o retorno do seu investimento inicial.
Quando se trata de fundos de obrigações, você tem duas opções principais: fundos mútuos ou fundos negociados em bolsa (ETFs). Tal como acontece com os fundos mútuos de ações e os ETFs de ações, as diferenças entre os fundos mútuos de obrigações e os ETFs de obrigações são subtis, mas os investidores cuidadosos notarão algumas diferenças importantes.
Fundos mútuos de títulos
A principal diferença entre os dois fundos é que os fundos mútuos não são negociados ativamente em bolsas.Seus preços não flutuam ao longo do dia. Quando você faz um pedido de compra de um fundo mútuo, seu pedido – e quaisquer outros pedidos de compra enviados no mesmo período – será acionado simultaneamente em um horário definido do dia (normalmente quando o valor patrimonial líquido do fundo é recalculado). Isso significa que você tem menos controle sobre o preço exato que obterá, mas sabe que ele refletirá com precisão as participações no fundo mútuo.
ETFs de títulos
Os ETFs de títulos procuram combinar preservação de capital (métodos de garantir dinheiro) com liquidez máxima (capacidade de converter rapidamente um ativo em dinheiro). Você compra ações de um ETF de títulos por meio de um corretor, e não de uma empresa de fundos mútuos.
Os ETFs de títulos são negociados no mercado aberto como ações, o que significa que você pode comprá-los com margem ou vendê-los a descoberto. Significa também que o valor do fundo flutua ao longo do dia e pode não refletir exatamente o valor subjacente em todos os momentos do dia.
No entanto, para os traders ativos, a capacidade de negociar à vontade ao longo do dia é um grande benefício em relação às alternativas de fundos mútuos. Os ETFs também costumam cobrar taxas mais baixas do que fundos mútuos comparáveis, mas isso não é garantido.
O panorama geral
Existem múltiplas diferenças entre cada um dos instrumentos de poupança e investimento aqui abordados, e é importante notar que as instituições financeiras podem oferecer as suas próprias variações destes produtos. É sempre aconselhável aprender sobre todos os recursos de uma conta antes de decidir investir ou depositar seu dinheiro, mas alguns recursos principais são destacados no gráfico abaixo para ajudá-lo a comparar em alto nível.
| Estrutura Básica | Benefícios notáveis | Desvantagens | |
| Fundo Mútuo do Mercado Monetário | Conta que investe em vários títulos de baixo risco | Alta liquidez e menor risco do que outros títulos | Sem retorno garantido |
| Conta poupança de alto rendimento | Conta de depósito simples com acesso instantâneo | Segurado pelo FDIC até US$ 250.000 | Juros baixos |
| Conta do mercado monetário | Conta de depósito com opções limitadas de retirada | Taxas de juros mais altas do que contas bancárias padrão | O saldo mínimo pode ser alto |
| Certificados de Depósito | Contas de investimento fixo com taxas de juros variáveis por prazo | Segurado pelo FDIC | Penalidades por retirada antecipada |
| Títulos Individuais | Empréstimos em troca de rendimento | Geralmente considerado seguro (especialmente títulos do Tesouro dos EUA) | Não segurado pelo FDIC |
| Fundos de obrigações | Grupos de títulos de dívida que assumem diversas formas | Mais diversidade e amplitude de investimento do que títulos únicos | Sem data de vencimento definida ou retorno garantido |
Perguntas frequentes (FAQ)
Os fundos do mercado monetário podem perder dinheiro?
Os fundos mútuos do mercado monetário não são segurados pelo FDIC e não há garantia de principal, portanto é possível que você perca dinheiro neste tipo de fundo.No entanto, os fundos do mercado monetário investem em títulos relativamente seguros e visam manter o valor patrimonial líquido (NAV) estável em $1, pelo que as decisões de investimento tendem a ser prudentes.
Qual é a diferença entre um fundo do mercado monetário e uma conta do mercado monetário?
Um fundo do mercado monetário é um investimento em vários instrumentos do mercado monetário, onde o seu dinheiro está sujeito às decisões de investimento de um gestor de fundos ou entidade. Uma conta do mercado monetário é uma conta de depósito simples em um banco que rende juros a uma taxa mais alta do que as contas bancárias padrão com base em depósitos mais elevados, acesso limitado ou outros recursos controlados.
Que tipo de fundo ou conta oferece os retornos mais elevados?
De um modo geral, os fundos do mercado monetário, fundos de obrigações e contas de depósito simples aqui abrangidos são conhecidos por serem seguros. Normalmente, eles não são usados para obter grandes ganhos. Em vez disso, proporcionam um crescimento lento e constante ou previsibilidade. Dito isto, os fundos do mercado monetário, os fundos de obrigações e os CDs oferecem taxas de juro mais elevadas do que as contas de depósito padrão, e prazos mais longos podem vir com taxas de juro mais elevadas. Seus retornos dependerão, em última análise, de seu investimento inicial, das taxas de juros do produto e de quanto tempo você está disposto a deixá-lo crescer.
